从施行时间看，中国企业年金还“领先”职业年金

在中国的养老金政策构架中，基本养老保险、企业年金、个人储蓄本是“三大支柱”

职业年金最早试水是2012年，企业年金发展的起点是上世纪90年代初

自4月6日国务院办公厅发布《机关事业单位职业年金办法》以来，职业年金开始从一个陌生词汇变为大家耳熟能详。但企业年金是什么？许多人却从未听说。

简单来说，企业年金就是由企业自愿发起建立，企业和员工共同缴费形成资金池，再委托专业金融机构进行市场化的投资运营。和职业年金一样，均是为了使员工退休后获得补充养老金，来提高退休待遇。只是“职业年金”专用于机关事业单位，“企业年金”用于企业。

事实上，从施行时间看，企业年金还“领先”职业年金。职业年金最早于中国试水是2012年。当年，山西、上海、浙江、广东、重庆五省市对事业单位人员的职业年金进行了试点；中国企业年金发展的起点是上世纪90年代初。1991年在国务院《关于企业职工养老保险制度改革的决定》中首次明确提出“企业补充养老保险”的概念，即后来的企业年金。2004年《企业年金试行办法》和《企业年金基金管理试行办法》出台，当年企业年金基金累计结存493亿元。根据《机关事业单位职业年金办法》，职业年金的投资运营模式还是参照的企业年金。

但对于绝大多数企业职工，企业年金仍可望而不可即

养老保险改革提出后，机关事业单位与企业分道扬镳

不足0.5%的企业建立企业年金，绝大多数企业不缴或少缴企业年金

《机关事业单位职业年金办法》规定，职业年金强制建立。所有机关事业单位的工作人员都能享受到职业年金带来的“红利”。

实施了二十余年的企业年金离全覆盖却很遥远。根据《2013年度人力资源和社会保障事业发展统计公报》，中国共有66120户企业建立了企业年金，参加职工人数为2056万人。而2013年中国企业户数约为1470万户，全国城镇职工基本养老保险参保人数为32212万人，所以为职工设立年金的企业比例不足0.5%，拥有企业年金的职工不到参保总数的7%。

而在世界上167个实行养老保险制度的国家中，有1／3以上国家的企业年金制度覆盖了约1／3的劳动人口，丹麦、法国、瑞士的年金覆盖率几乎达到100％，英国、美国、加拿大等国在50％左右。

更为忧心的是，当前建立企业年金成了央企、国企的特有“奢侈品”

企业年金覆盖率之低已经让人感到忧虑与不安。这些参加企业年金制度、为员工提高退休生活质量的极少派，又是哪些企业呢？

根据社科院世界社保研究中心主任郑秉文的研究，所有参加企业年金的企业中，绝大部分是中央和地方有实力的国有大中型企业，主要分布在交通、通讯、能源、金融等垄断行业，中小企业基本上被排斥在外。“目前中小企业建立的企业年金基金，占全国企业年金基金总规模的4%，缴费人数占比仅为10%。”

当然，郑秉文的研究是基于2010年的调研，各指数的具体数值已然发生变化。但中国企业年金“富人俱乐部”的特色依旧明显。人力资源和社会保障部公布2014年度全国企业年金基金业务数据摘要显示，央企、国企仍然是企业年金的主力军，发挥引领示范作用。

垄断性国有企业凭借垄断地位，其企业员工的收入本身就高于普通企业，加上企业年金后，可预期的退休收入与普通企业员工的退休收入差距将会更大。全国人大常委、内务司法委员会委员郑功成曾表达他的忧虑：“企业本身的高工资再加上企业年金，对其他类型的企业来说，实际上扩大了劳动者的待遇不公、拉大了社会分配差距。”

让更多人享受“红利”，企业年金计划必须突破“瓶颈”

2014年1月1日起，中国开始实施企业年金、职业年金个人所得税递延纳税优惠政策，减轻参加企业年金计划职工的税收负担。但是，要想真正推动中国企业年金长足发展，还需要解决两个问题。

企业不实行年金制度，首要原因是其自身不具备条件

中小企业多为非国有企业，规模有限，利润率也不如垄断性国企高。而根据全国工商联合会编写的《我国民营企业发展报告》蓝皮书披露，中国民营企业的平均生命周期只有2.9年，有60％的民企在5年内破产，85％的在10年内死亡，生命周期短和经济实力都限制了中小企业向员工提供足够和长远的福利待遇。

而中国企业所负担的税费更挤占企业年金发展空间。世界银行2013-2014年《营商环境报告》中，中国的税负恶劣程度在全球197个国家和地区中排行第122，“总税率”是63.7%。而“经合组织”发达国家组的“总税率”是41.3%。换而言之，近两年内，中国政府从企业直接搜刮的款项占企业毛利的比例，至少比大多发达国家高出三成左右。中小企业由于规模和市场竞争格局，更是不堪重负。而国际经验显示，企业缴费超过10％就要“亮黄牌”，过20％就要“亮红牌”。

因此，要让更多人享受企业年金，现实的做法是减轻企业负担，为企业创造条件去改善员工养老待遇。例如推动国家一揽子的税费体制改革，从而减轻企业税负，让企业有足够的利润空间去落实企业年金制度。

当然，企业不实行年金制度，也有国内的企业年金制度的问题

企业具备了参加企业年金的条件，企业年金制度也必须足够完善成熟，才能吸引企业和个人来参加（毕竟在当下中国，企业年金无法强制）。但国内的企业年金制度显然并不满足。

首先，国家缺乏统一有效的税收优惠政策。现在中国各个地方政府都为企业年金设定了一些税收优惠，但存在一些问题。例如目前的税收政策仅针对缴费环境，但投资环节和给付环节却很少有相关优惠，这就严重限制了企业年金规模的扩大；其次，企业年金信托管理模式不明。以年金理事会受托为例，目前相关管理细则还没有出台，企业年金理事会在运作层面存在许多不规范的行为，极容易违背独立信托管理的相关原则。此外，年金基金投资运作的空间窄、同质性大，无法满足不同企业客户的需求。

企业年金运作模式

在各国的企业年金中，以美国401k计划最为有名。其始于20世纪80年代初，自建立起就逐步投身资本市场，通过科学投资，在过去近30年里实现了年均6%以上的投资回报，实现自身发展壮大，同时成为美国资本市场最重要的机构投资者。中国企业年金计划必须采取市场化多元化的投资方式，在资本市场科学合理的投资运作。当然，这也需要资本市场不断完善，机构投资者不断成熟，投资监管体制的不断健全。   来源：腾讯评论

（责任编辑：王萍）